遠(yuǎn)期交易在本質(zhì)上屬于現(xiàn)貨交易，是現(xiàn)貨交易在時(shí)間上的延伸。遠(yuǎn)期交易是期貨交易的雛形，期貨交易是在遠(yuǎn)期交易的基礎(chǔ)上發(fā)展起來(lái)的。 就兩者的不同之處而言： 期貨交易的對(duì)象是標(biāo)準(zhǔn)化合約，遠(yuǎn)期交易的對(duì)象主要是實(shí)物商品。期貨交易有實(shí)物交割和對(duì)沖平倉(cāng)兩種履約方式，遠(yuǎn)期交易最終的履約方式是實(shí)物交收。 期貨交易的主要功能之一是發(fā)現(xiàn)價(jià)格；遠(yuǎn)期交易中的合同缺乏流動(dòng)性，所以不具備發(fā)現(xiàn)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能。 期貨交易實(shí)行每日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度，信用風(fēng)險(xiǎn)很??；而遠(yuǎn)期交易從交易達(dá)成到最終實(shí)物交割有很長(zhǎng)一段時(shí)間，市場(chǎng)可能發(fā)生各種變化，任何不利于履約的行為都有可能出現(xiàn)，所以信用風(fēng)險(xiǎn)很大。 期貨交易有特定的保證金制度；遠(yuǎn)期交易有關(guān)是否收取、收取多少保證金，由交易雙方私下商定。