期權(quán)合約規(guī)定在某一特定的時(shí)間，簽訂合約的雙方以某一確定的價(jià)格（執(zhí)行價(jià)格）買入或者賣出某一特定數(shù)量的標(biāo)的物。期權(quán)按執(zhí)行價(jià)格與標(biāo)的物市價(jià)的關(guān)系可分為實(shí)值期權(quán)、平值期權(quán)和虛值期權(quán)。那么你了解實(shí)值期權(quán)和虛值期權(quán)的區(qū)別在哪里嗎？本期小編就帶大家來了解，有興趣的朋友可以看一下。每日分享期權(quán)知識，幫助用戶及時(shí)有效地掌握即市趨勢與新資訊！

你了解實(shí)值期權(quán)，虛值期權(quán)和平值期權(quán)是啥意思嗎？

實(shí)物期權(quán)：是指看漲期權(quán)的行權(quán)價(jià)格低于標(biāo)的證券的市場價(jià)格，或看跌期權(quán)的行權(quán)價(jià)高于標(biāo)的證券市場價(jià)格的狀態(tài)。

實(shí)物期權(quán)具有內(nèi)在價(jià)值和時(shí)間價(jià)值，時(shí)間對買方的危害相對較小。事實(shí)上，實(shí)物期權(quán)與目標(biāo)的波動(dòng)具有較高的同步率。只要基礎(chǔ)波動(dòng)性有利，實(shí)物期權(quán)就可以產(chǎn)生回報(bào)。

虛擬期權(quán)：是指看漲期權(quán)的行權(quán)價(jià)格高于標(biāo)的證券的市場價(jià)格，或看跌期權(quán)的行權(quán)價(jià)低于標(biāo)的證券市場價(jià)格的狀態(tài)。

虛擬期權(quán)溢價(jià)便宜，杠桿率高，而且只有時(shí)間價(jià)值。行權(quán)價(jià)格遠(yuǎn)低于目標(biāo)價(jià)格。只有當(dāng)目標(biāo)朝著有利的方向大幅波動(dòng)時(shí)，才會有利潤產(chǎn)出。波動(dòng)越大，利潤就越大。如果只是小幅上漲，由于時(shí)間價(jià)值的損失，即使方向正確，也很容易賺錢甚至虧損。虛值越深，市場波動(dòng)要求越大，虛期權(quán)到期時(shí)歸零的風(fēng)險(xiǎn)也越大。

平值期權(quán)：是指期權(quán)行權(quán)價(jià)格等于50指數(shù)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格的期權(quán)，無論看漲期權(quán)還是看跌期權(quán)。

實(shí)踐中，并不要求嚴(yán)格的相等，一般把行權(quán)價(jià)格與標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格相差不大的期權(quán)也叫平值期權(quán)。

你了解實(shí)值期權(quán)和虛值期權(quán)的區(qū)別在哪里嗎？

實(shí)值期權(quán)和虛值期權(quán)是不一樣的概念，市值期權(quán)就是以現(xiàn)價(jià)行權(quán)，買方能夠賺錢的期權(quán)合約。

虛值期權(quán)就是買方以這個(gè)價(jià)格行權(quán)不能賺錢的期權(quán)合約，但是實(shí)值期權(quán)和虛值期權(quán)隨著行情的波動(dòng)是有可能轉(zhuǎn)化的，就是實(shí)值期權(quán)可能變成虛值期權(quán)，虛值期權(quán)也有可能變成實(shí)值期權(quán)。

對于實(shí)值期權(quán)來說：認(rèn)購合約的行權(quán)價(jià)格對比標(biāo)的證券市場價(jià)格，會比較低，而認(rèn)沽合約行權(quán)價(jià)格，會高于市場價(jià)格。

對于虛值期權(quán)的認(rèn)購和認(rèn)沽合約來說：買入的行權(quán)價(jià)格對比當(dāng)前市場價(jià)，比較高，本身沒有價(jià)值，主要在意標(biāo)的資產(chǎn)的波動(dòng)空間，受多種因素的影響。

溫馨提醒：執(zhí)行價(jià)格與期貨價(jià)格相差越大，實(shí)值額或虛值額越大，稱之為深度實(shí)值期權(quán)或深度虛值期權(quán)。期權(quán)交易過程中，實(shí)值期權(quán)、平值期權(quán)和虛值期權(quán)隨期貨價(jià)格變化而發(fā)生變化。

以上就是你了解實(shí)值期權(quán)和虛值期權(quán)的區(qū)別在哪里嗎的全部內(nèi)容，希望本期文章能夠幫到你！